خيارات - تجارة - أساسيات

كيفية خيارات التداول 8211 خيارات أساسيات التداول يجب أن يكون لدى جميع المستثمرين جزء من محفظتهم جانبا لتداول الخيارات. لا توفر الخيارات فقط فرصا كبيرة للمسرحيات التي يمكن أن تساعدك على كسب أرباح أكبر مع مبلغ أقل من النفقات النقدية. واترسكوس أكثر، استراتيجيات الخيار يمكن أن تساعدك على تحوط محفظتك والحد من المخاطر السلبية المحتملة. لا ينبغي للمستثمرين أن يجلس على هامش ببساطة لأنهم دونرسكوت فهم الخيارات. يوفر هذا الدليل لأساسيات التداول الخيارات كل ما تحتاجه لتعلم بسرعة أساسيات الخيارات والحصول على استعداد للتداول. لذلك ليترسكوس البدء. ما هي الخيارات نداش كيفية خيارات التجارة مداش نوعان أساسيان من الخيارات ما هي عقود الخيارات نداش الساخن إلى خيارات التجارة مداش بريميوم مداش في المال، في المال، من المال سعر الخيارات نداش كيفية التجارة خيارات مدش سترايك السعر كيف لقراءة الخيارات رموز نداش كيفية خيارات التجارة مداش خيارات الرموز كيفية خيارات السعر نداش كيفية خيارات التداول مداش سعر السهم مداش وقت مداش التقلب مداش أسعار بيداسك كيفية قراءة خيارات اقتباسات نداش كيفية خيارات التجارة مداش الفائدة المفتوحة وحجم مداش انتهاء دورات مداش تواريخ انتهاء الصلاحية خيارات وندرستاندينغ المخاطر نداش كيفية التجارة خيارات مداش الوقت إسنرسكوت بالضرورة على الجانب الخاص بك مداش الأسعار يمكن أن تتحرك بسرعة جدا مدش خسائر يمكن أن تكون كبيرة على عارية المراكز القصيرة مداش غيرها من المزالق المشتركة الخيارات الشائعة أخطاء لتجنب ندش كيفية التجارة خيارات مداش علامة الأسعار مشكلة مداش الخوف والطمع مدش تخصيص بشكل صحيح خيارات استراتيجيات التداول نداش كيفية خيارات التجارة مداش بويين g خيارات الاتصال مداش شراء وضع خيارات مداش المكالمات المغطاة مداش النقدية المضمونة يضع مداش الائتمان ينتشر مداش ديبيت سبريادس اختيار خيارات وسيط نداش كيفية التجارة خيارات مداش الهامش نداش الحصول على لدكوابروفالردكو إلى خيارات التجارة مداش أوبتيونس أبروفالوبتيونس أساسيات: ما هي الخيارات الخيار هو العقد الذي يمنح المشتري الحق، وليس الالتزام، بشراء أو بيع أصل أساسي بسعر محدد في أو قبل تاريخ معين. خيار، تماما مثل الأسهم أو السندات، هو الأمن. بل هو أيضا عقد ملزم مع شروط وخصائص محددة بدقة. لا تزال مشوشة الفكرة وراء خيار موجود في العديد من المواقف اليومية. قل، على سبيل المثال، أن تكتشف منزلا تود أن تشتريه. للأسف، لن يكون لديك النقدية لشرائه لمدة ثلاثة أشهر أخرى. يمكنك التحدث إلى المالك والتفاوض على صفقة التي تمنحك خيار شراء المنزل في ثلاثة أشهر بسعر 200،000. يوافق المالك، ولكن لهذا الخيار، فإنك تدفع 3000 $. الآن، والنظر في حالتين النظرية التي قد تنشأ: 13 اكتشفت أن المنزل هو في الواقع مسقط رأس حقيقي من الفيس ونتيجة لذلك، فإن القيمة السوقية للمنزل يصل إلى 1000000. لأن المالك باعت لك الخيار، وقال انه ملزم لبيع لك المنزل ل 200،000. في النهاية، أنت تقف لتحقيق ربح قدره 797،000 (1 مليون - 200،000 - 3،000). 13 أثناء التجول في المنزل، تكتشف ليس فقط أن الجدران هي الساندة كامل من الأسبستوس، ولكن أيضا أن شبح هنري السابع يطارد غرفة نوم رئيسية وعلاوة على ذلك، عائلة من الفئران فائقة ذكية بنيت قلعة في الطابق السفلي. على الرغم من أنك اعتقدت في الأصل كنت قد وجدت منزل أحلامك، أنت الآن تعتبر أنه لا قيمة له. على الجانب الصعودي، لأنك اشتريت خيارا، أنت تحت أي التزام للذهاب من خلال مع بيع. بالطبع، لا تزال تفقد سعر 3000 من الخيار. يوضح هذا المثال نقطتين مهمتين جدا. أولا، عند شراء خيار، لديك الحق ولكن ليس التزاما للقيام بشيء ما. يمكنك دائما السماح تاريخ انتهاء الصلاحية من قبل، عند هذه النقطة يصبح الخيار لا قيمة له. إذا حدث هذا، تخسر 100 من الاستثمار الخاص بك، وهو المال الذي استخدمته لدفع ثمن الخيار. ثانيا، الخيار هو مجرد عقد يتعامل مع الأصول الأساسية. ولهذا السبب، تسمى الخيارات المشتقات، مما يعني أن الخيار يستمد قيمته من شيء آخر. في مثالنا، المنزل هو الأصل الأساسي. في معظم الأحيان، الأصول الأساسية هي الأسهم أو مؤشر. المكالمات والرسائل 13 نوعين من الخيارات هي المكالمات ويضع: 13 دعوة يعطي حامل الحق في شراء الأصول بسعر معين في غضون فترة زمنية محددة. المكالمات تشبه وجود موقف طويل على الأسهم. المشترين من المكالمات نأمل أن الأسهم سوف تزيد بشكل كبير قبل انتهاء صلاحية الخيار. 13 يعطي الحامل الحق في بيع أصل بسعر معين في غضون فترة زمنية محددة. بوتس تشبه إلى حد بعيد وجود موقف قصير على الأسهم. المشترين من يضع الأمل في أن سعر السهم سوف ينخفض ​​قبل انتهاء الخيار. المشاركون في سوق الخيارات 13 هناك أربعة أنواع من المشاركين في أسواق الخيارات اعتمادا على الموقف الذي يتخذونه: 13 مشترين للمكالمات 13 بائعي المكالمات 13 مشترين يضعون 13 بائعا يضع الأشخاص الذين يشترون الخيارات يطلقون على أصحابها وأولئك الذين يبيعون الخيارات ويسمى الكتاب وعلاوة على ذلك، يقال المشترين لديهم مواقف طويلة، ويقال البائعين لديهم مواقف قصيرة. 13 هنا هو التمييز المهم بين المشترين والبائعين: 13 أصحاب المكالمة وحملة وضع (المشترين) ليست ملزمة لشراء أو بيع. لديهم الخيار لممارسة حقوقهم إذا اختاروا. 13 الكتاب المكلفين والكتاب وضعت (البائعين)، ومع ذلك، ملزمون بشراء أو بيع. وهذا يعني أنه قد يطلب من البائع أن يفي بوعد الشراء أو البيع. لا تقلق إذا كان هذا يبدو مربكا - هو. لهذا السبب نحن ذاهبون للنظر في خيارات من وجهة نظر المشتري. خيارات البيع أكثر تعقيدا ويمكن أن تكون أكثر خطورة. عند هذه النقطة، يكفي أن نفهم أن هناك جانبان لعقد الخيارات. 13 لينغو 13 إلى خيارات التجارة، عليك أن تعرف المصطلحات المرتبطة سوق الخيارات. 13 يسمى السعر الذي يمكن شراء أو بيع المخزون الأساسي منه سعر الإضراب. هذا هو السعر يجب أن يذهب سعر السهم أعلاه (للمكالمات) أو تذهب أدناه (لوضع) قبل أن يمكن ممارسة الموقف لتحقيق الربح. كل هذا يجب أن يحدث قبل تاريخ انتهاء الصلاحية. 13 الخيار الذي يتم تداوله في تبادل الخيارات الوطنية مثل بورصة شيكاغو خيارات تبادل (كبوي) هو معروف كخيار المدرجة. وقد حددت أسعار الإضراب الثابتة وتاريخ انتهاء الصلاحية. ويمثل كل خيار مدرج 100 سهم من أسهم الشركة (المعروفة بعقد). 13 بالنسبة لخيارات المكالمة، يقال إن الخيار يكون في المال إذا كان سعر السهم أعلى من سعر الإضراب. خيار الخيار هو في المال عندما يكون سعر السهم أقل من سعر الإضراب. ويشار إلى المبلغ الذي يتم بموجبه خيار في المال كقيمة جوهرية. (13) تسمى التكلفة الإجمالية (ثمن) الخيار بالعلاوة. يتم تحديد هذا السعر من قبل عوامل بما في ذلك سعر السهم، وسعر الإضراب، والوقت المتبقي حتى انتهاء (القيمة الزمنية) والتقلب. بسبب كل هذه العوامل، وتحديد قسط من خيار معقد وخارج نطاق هذا البرنامج التعليمي. الافتراضات: أساسيات نهج أحمق إلى الخيارات. بعد المقدمة. قد تكون تسأل، لذلك، ما هي هذه الأشياء الخيار، والسبب في أن أي شخص يعتبر استخدامها تمثل خيارات الحق (ولكن ليس الالتزام) لاتخاذ نوع من العمل من قبل تاريخ محدد سلفا. هذا الحق هو شراء أو بيع أسهم الأسهم الأساسية. هناك نوعان من الخيارات والمكالمات ويضع. وهناك جانبان لكل معاملة الخيار - الحزب شراء الخيار، والحزب بيع (وتسمى أيضا الكتابة) الخيار. كل جانب يأتي مع الشخصية المخاطر الخاصة بها ويمكن الدخول فيها لأسباب استراتيجية مختلفة. ويقال إن مشتري الخيار يتمتع بموقف طويل، في حين يقال إن بائع الخيار (الكاتب) يتمتع بموقف قصير. اتصل بالموقع (وضعية طويلة) اتصل بالبائع (موقع قصير) ضع المشتري (وضعية طويلة) ضع البائع (المركز القصير) لاحظ أن الخيارات القابلة للتداول تمثل أساسا عقود بين طرفين. إن الشركات التي تندرج عقودها في عقود الخيارات هي نفسها غير متورطة في المعاملات، والتدفقات النقدية بين مختلف الأطراف في السوق. في أي خيار من خيارات التجارة، قد يكون الطرف الآخر مستثمرا آخر، أو ربما صانع سوق (وهو نوع من الرجل الأوسط يقدم لشراء وبيع أمن معين على أمل تحقيق ربح على أسعار مختلفة من بيداسك). ماذا يكون خيار الاتصال المكالمة هي خيار شراء المخزون الأساسي بسعر محدد سلفا (سعر الإضراب) قبل تاريخ محدد سلفا (انتهاء الصلاحية). ويحق لمشتري المكالمة شراء أسهم بسعر الإضراب حتى انتهاء صلاحيتها. البائع من المكالمة (المعروف أيضا باسم كاتب المكالمة) هو واحد مع الالتزام. إذا قرر المشتري الاتصال بشراء - وهو عمل يعرف باسم ممارسة الخيار - كاتب المكالمة ملزم ببيع أسهمه إلى المشتري المكالمة بسعر الإضراب. لذلك، يقول المستثمر اشترى خيار الاتصال على إنتل (نسداق: إنتك) مع سعر الإضراب عند 20، تنتهي في شهرين. يحق للمشتري أن يمارس هذا الخيار، ويدفع 20 سهم للسهم الواحد، ويتسلم الأسهم. كاتب الدعوة سيكون على واجب تسليم تلك الأسهم ويكون سعيدا تلقي 20 بالنسبة لهم. نناقش جيدا مزايا ودوافع كل جانب من جوانب التجارة لحظات. ماذا يكون خيار الشراء إذا كانت المكالمة هي الحق في الشراء، فمن المحتمل أن يكون الخيار هو بيع الأسهم الأساسية بسعر إضراب محدد سلفا حتى تاريخ انتهاء محدد. ويحق للمشتري أن يبيع أسهمه بسعر الإضراب، وإذا قرر هيش البيع، فإن الكاتب المكلف ملزم بالشراء بهذا السعر. المستثمرون الذين اشتروا أسهم هيوليت باكارد (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: نيس: هق) عند الإطاحة بالرئيس التنفيذي السابق كارلي فيورينا يجلسون على بعض المكاسب الحلو على مدى العامين الماضيين. وبينما قد يعتقدون أن الشركة ستواصل أداء جيدا، ربما، في مواجهة التباطؤ الاقتصادي المحتمل، أنها تشعر بالقلق إزاء انزلاق الشركة مع بقية السوق، وحتى شراء خيار وضع في 40 ضربة لحماية مكاسبهم. المشترين من وضع لها الحق. حتى انتهاء مدة الصلاحية، لبيع أسهمهم لمدة 40. البائعين التزام وضعت لشراء الأسهم لمدة 40 (التي يمكن أن تؤذي، في حال أن هب كانت ستنخفض في الأسعار من هنا). لماذا استخدام الخيارات يسعى المشتري دعوة لتحقيق الربح عندما يرتفع سعر الأسهم الأساسية. وسوف يرتفع سعر المكالمة كما تفعل الأسهم. كاتب المكالمة يجعل الرهان المعاكس، على أمل أن ينخفض ​​سعر السهم، أو على الأقل، يرتفع أقل من المبلغ المستلم لبيع المكالمة في المقام الأول. الأرباح المشتري وضع عندما ينخفض ​​سعر السهم الأساسي. وتزداد القيمة في القيمة حيث ينخفض ​​المخزون الأساسي في القيمة. على العكس من ذلك، يأمل الكتاب وضع خيار انتهاء صلاحية سعر السهم فوق سعر الإضراب، أو على الأقل للسهم إلى انخفاض مبلغ أقل من ما تم دفعه لبيع وضع. حسنا لاحظ هنا أن عدد قليل نسبيا من الخيارات تنتهي فعلا ونرى أسهم تغيير اليدين. الخيارات، بعد كل شيء، الأوراق المالية القابلة للتداول. ومع تغير الظروف، يمكن للمستثمرين تأمين أرباحهم (أو خسائرهم) عن طريق شراء (أو بيع) عقد خيار مقابل لعملهم الأصلي. يمكن للمكالمات ووضعها، بمفردها، أو مجتمعة مع بعضها البعض، أو حتى مع المواقف في المخزون الأساسي، توفير مستويات مختلفة من النفوذ أو الحماية للمحفظة. يمكن للمستخدمين الخيار الربح في الثور، الدب، أو الأسواق المسطحة. خيارات يمكن أن تكون بمثابة تأمين لحماية المكاسب في الأسهم التي تبدو هشة. ويمكن استخدامها لتوليد دخل ثابت من محفظة أساسية من الأسهم الممتازة. أو يمكن استخدامها في محاولة لمضاعفة أو ثلاثة أضعاف أموالك تقريبا بين عشية وضحاها. ولكن مهما كانت الخيارات المستخدمة، من الحكمة أن نتذكر دائما روبرت A. هاينلينز المختصرة: تانستافل (هناك آينت لا شيء من هذا القبيل كما غداء مجاني). تكاليف التأمين المال - المال الذي يخرج من الأرباح المحتملة الخاصة بك. ويأتي الدخل الثابت على حساب الحد من الارتفاع المحتمل للاستثمار. البحث عن مضاعفة سريعة أو ثلاثة أضعاف له ما يصاحب ذلك من خطر محو الاستثمار الخاص بك في مجملها. والخط السفلي أحمق خيارات أرينت صعبة بشكل رهيب لفهم. المكالمات هي الحق في الشراء، ويضع الحق في البيع. لكل مشتري من خيار، ثيريس البائع المقابل. قد يستخدم مستخدمون مختلفون استراتيجيات مختلفة، أو ربما يكونون القمار المسطح. ولكن ربما كنت لا تهتم حقا - كل ما هو مهتم في كيفية استخدامها بشكل مناسب في محفظتك الخاصة. القادم. كيف يتم نقل الخيارات، وكيف الميكانيكا وراء الكواليس العمل. اطلع على المزيد في هذه السلسلة حول الخيارات هنا. جيم جيليز ليس لديه موقف في أي الأسهم المذكورة. موتلي فول توصي إنتل. حاول أي من الخدمات الإخبارية الحماقة لدينا مجانا لمدة 30 يوما. نحن كذبة قد لا كل عقد نفس الآراء، ولكننا جميعا نعتقد أن النظر في مجموعة متنوعة من الأفكار يجعلنا أفضل المستثمرين. يحتوي كذبة موتلي على سياسة الكشف.